Minicurso de Investimentos – Parte 2

Tipos de Reservas Financeiras

Existem duas formas de guardar dinheiro: separar uma parte do salário logo no início do mês ou esperar para ver quanto sobra no final do mês. Porém, para a maioria das pessoas, não sobra dinheiro no final do mês. Assim, o mais indicado é sempre poupar logo no início do mês. Como dizem “é pagar primeiro a você mesmo”.
Para que isso funcione, é preciso planejar e incluir os seus objetivos de curto, médio e longo prazo no orçamento. Hoje, vamos chamar atenção para dois desses objetivos, ou reservas financeiras, que talvez você não tenha incluído nos seus planos:

1) Reservas para emergências:

Muitas vezes guardar um pouco de dinheiro pode dar mais estabilidade e conforto para tomar outras decisões. Construir uma reserva para emergências é como ter um “colchão de proteção” contra situações inesperadas que podem afetar nossa vida financeira, como um desemprego temporário, um gasto com saúde não coberto pelo plano de saúde, a necessidade de uma compra urgente, não planejada, entre outras situações. Especialistas sugerem que você poupe o equivalente entre 3 a 12 meses do valor de suas despesas mensais para formar a sua reserva para emergências. Quanto maior a estabilidade da renda, menor a necessidade de reserva (ex: aposentados, funcionários públicos). Por outro lado, quanto menor a estabilidade da renda, maior é a necessidade da reserva de emergência (ex: profissionais autônomos e liberais).

2) Reserva para aposentadoria:

Você já pensou sobre sua aposentadoria? Este é um dos motivos mais importantes para começar a poupar. É essencial estar em dia com seus planos para o futuro e para viver confortavelmente quando parar de trabalhar.

3) Reserva de oportunidade:

É o valor disponível em caixa ou em aplicação com alta liquidez para aproveitar as oportunidades quando elas aparecem. Como exemplos, podemos citar ações de boas empresas que tiveram queda acentuada; imóvel com preço muito abaixo do valor de mercado; produtos com desconto abaixo do comum, entre outros. Uma dica: reserve o dinheiro no começo do mês, não espere guardar o que sobra. Todo mês, assim que entrar o salário, pague seus sonhos e objetivos primeiro, poupando.

O que é liquidez?

A liquidez refere-se à capacidade da aplicação se converter em dinheiro a um valor justo. Pense na sua conta corrente, ou na sua caderneta de poupança. No momento que você faz o resgate, na mesma hora você tem o dinheiro em mãos, certo? Por isso, dizemos que esses tipos de contas têm liquidez imediata. Agora, imagine que você investiu em um imóvel. Caso você decida vendê-lo para ter em dinheiro o valor do imóvel, será praticamente impossível fazer isso no mesmo dia, não é? Então, consideramos que a liquidez de um investimento em imóveis é baixa, uma vez que podem demorar até meses para que você consiga ter em mãos o valor do imóvel.

Alguns tipos de investimentos podem conter barreiras em formas de taxas ou tempo para resgate, para desencorajar ou impedir a retirada do dinheiro até certa data. Por isso, é fundamental que você saiba a finalidade do dinheiro que está investindo, para poder definir o melhor tipo de investimento com base na liquidez.

Investimentos com liquidez imediata são mais adequados para a reserva para emergências. Afinal, em caso de emergência, é importante que você tenha o dinheiro à mão quando for necessário. Agora, se você está poupando para a aposentadoria, você não precisa de liquidez imediata, porque só irá utilizar o dinheiro quando for se aposentar. Por isso, ter liquidez imediata não é um critério importante para definir investimentos para objetivos de longo prazo como a aposentadoria.

De forma geral, quanto maior a liquidez do investimento, menor a sua rentabilidade. Por isso, é importante definir a finalidade do dinheiro investido para saber equilibrar esses fatores e definir o tipo de investimento mais adequado.